Suosituimpien Yhdysvaltalaisten ETF:ien ostaminen Euroopasta

ETF:t, eli pörssilistatut rahastot saattavat kiinnostaa monia sijoittajia johtuen hajautetusta riskistä. ETF:ien hajautettu riski syntyy niiden rakenteesta; rahasto sijoittaa useaan eri yritykseen. Useista sijoituksista johtuen yhden yksittäisen yrityksen putoaminen pelistä pois ei romahduta portfolion tuottoa yhtä laajasti, kuin pelkästään tämän yhden yrityksen osakkeen omistaminen olisi romahduttanut.

Maailman suurimmat ETF:t löytyvät amerikkalaisten liikkeeseenlaskijoiden listoilta. Euroopassa säädetty direktiivi (MiFID II) kuitenkin pitkälti esti eurooppalaisten sijoittajien pääsyn kyseisiin sijoitustuotteisiin. Direktiivi vaatii ETF:ien tapauksessa kuvauksen niiden luonteesta sekä riskeistä avaintietoesitteen muodossa. Avaintietoesitteen tulee olla saatavilla sijoittajan kielellä, mikä osoittautui erittäin työlääksi liikkeeseenlaskijoille. Liikkeeseenlaskijat päättivät vetää sijoitustuotteensa eurooppalaisten ulottuvilta vaatimusten osoittautuessa liian raskaiksi. Tämä onkin ajanut sijoittajat etsimään uusia vaihtoehtoja.

Artikkelin sisältö:

  • ETF:ien perusteet
  • Kuinka ostaa amerikkalaisia ETF:iä
  • Eurooppalaisten ja yhdysvaltalaisten ETF:ien erot
  • Miten löytää sopiva ETF?
  • Yli 40 suosituinta amerikkalaista ETF:ää Euroopasta

Amerikkalaiset ETF ostaminen Euroopasta

ETF:ien perusteet

Pörssilistatut rahastot ovat arvopapereita, jotka seuraavat indeksiä. Esimerkiksi S&P 500 indeksiä seuraava pörssilistattu rahasto on SPDR S&P 500 ETF. Tässä tapauksessa liikkeeseenlaskija on SPDR. ETF:t mahdollistavat sen, ettei sijoittajan tarvitse ostaa osakkeita jokaisesta indeksistä löytyvästä yhtiöstä. ETF:än ostaja hankkii osuuden rahastosta, joka on ostanut nämä osakkeet itselleen. Pörssilistatut rahastot pienentävät yksittäisen sijoittajan riskiä, mutta luonnollisesti suuret muutokset markkinoilla vaikuttavat ETF:ien hintatasoihin Ilmiöstä puhutaan yleisesti markkinariskinä tai systemaattisena riskinä, joilla tarkoitetaan tilannetta missä hyvinkin hajautettu portfolio kärsii tappioita johtuen isoista markkinaliikkeistä. Rahoitusmarkkinat voivat k ääntyä laskusuuntaiseksi  esimerkiksi poliittisten toimien johdosta.

Eri ETF:t seuraavat eri indeksejä. Jos sijoittajan mielestä esimerkiksi teknologiasektorin näkymät ovat positiiviset, hän voi sijoittaa alaan sijoittaneisiin ETF:iin. Eri sektoreihin ja arvopapereihin sijoittavia pörssilistattuja rahastoja on lukuisia, esimerkiksi velkakirjoille ja kehittyville maille löytyy omia ETF:iä. Sijoittajan on kuitenkin tiedettävä ETF:n omistamiin arvopapereihin liittyvät riskit.

ETF:ien suosion kasvettua, on mahdollista, että ne paisuttavat entisestään maailman suurimpien yhtiöiden markkina-arvoa vähentäen näin hajauttamisen tavoittelusta saatavia hyötyjä. Kaikki pörssilistatut rahastot pyrkivät kattamaan markkinasta mahdollisimman suuren osuuden, mutta esimerkiksi nykyisessä tilanteessa jossa 5 yritystä kattaa S&P 500 markkina-arvosta noin puolet, ETF:t todennäköisesti vain turvottavat näitä jättiläisiä entisestään.

ETF perusteet selitettynä

Kuinka ostaa amerikkalaisia ETF:iä

Direktiivi esti eurooppalaisia ostamasta ETF:iä Yhdysvalloista, mutta liikkeeseenlaskijat eivät halunneet jättää eurooppalaisia markkinoita kokonaan huomiotta. Tästä johtuen SPDR, iShares, Vanguard ja muut liikeeseenlaskijat ovatkin tuoneet Yhdysvaltalaisia ETF:iä vastaavia tuotteita eurooppalaisiin pörsseihin. Näitä ETF:iä löytyy ympäri mantereen, esimerkiksi Ison-Britannian ja Saksan pörsseistä.

Yhdysvaltalaisia vastaavia Euroopassa listattuja ETF:iä löytyy niin euroissa, punnissa kuin dollarissakin. Tällöin sijoittaja voi valita käytettävän valuutan, mihin on hyvä kiinnittää huomiota valuuttariskistä johtuen. Valuuttaparin arvon heilahtelu voi joko nostaa tai laskea sijoituksen tuottoa.

Eurooppalaisten ja yhdysvaltalaisten ETF:ien erot

Suurin ero Eurooppaan ja USA:aan listattujen ETF:ien välillä on volyymi. Kun kaupankäynnin volyymi laskee, likviditeetti laskee, jolloin ero osto- ja myyntihintojen välillä kasvaa. Matala likviditeetti saattaa myös tehdä eurooppalaisten ETF:ien myynnistä vaikeampaa verrattuna vastaavien yhdysvaltalaisten tuotteiden myymiseen.

Amerikkalaisten ETF ostaminen Euroopasta ETF volyymi

S&P 500 ETF Amerikasta (SPY) ja sen Eurooppalainen vastine (SPY5) volyymeineen. Tallennettu 8.8.2019. Lähde: LYNXin kauoankäyntijärjestelmä

Enlarge

Miten löytää sopiva ETF?

Amerikkalaisia ETF:iä vastaavia tuotteita löytää Euroopasta muutamalla tavalla. Ensinnäkin, kaikki pörssilistatut rahastot löytyvät kyseisen pörssin sivuilta. Esimerkiksi moni Yhdysvaltalaisia ETF:iä vastaava sijoitustuote on listattu Isoon-Britanniaan, joten niitä voi löytää LSE:n tai LSEEFT:n sivuilta.

Toiseksi, liikkeseenlaskijat ylläpitävät yleensä listoja kaikista heidän tarjoamistaan ETF:istä eri pörsseissä tai maanosissa. Tässä on esimerkiksi lista iSharesin ETF:iin Euroopassa.

Luonnollisesti myös LYNXin asiakaspalvelu auttaa tarvittaessa sijoittajaa hänen tarpeisiin sopivaa ETF:ää.

Yli 40 suosituinta amerikkalaista ETF:ää Euroopasta

Alta löytyy LYNXin taulukko 20 kansainvälisesti suosituimmasta amerikkaisesta ETF:stä, sekä niiden eurooppalaisista vastineista. Listasta löytyy ETF:ien ISIN-koodi, pörssi, kaupankäynnin valuutta sekä rahaston ylläpitokustannusten prosenttiosuus (TER, Total Expense Ratio). Sijoittajan tulee pitää mielessä valuuttamuunnoksen vaikutus voittojen tai tappioiden suuruuteen.

USA TickerNimi YhdysvalloissaLuokkaUSA TEREurooppa TickerNimi EuroopassaValuuttaPörssiISIN-koodiEurooppa TER
SPYSPDR S&P 500 ETFOsakkeet0,09 %SPY5SPDR S&P 500USDLSEETFIE00B6YX5C330,09 %
SPYSPDR S&P 500 ETFOsakkeet0,09 %SPY5SPDR S&P 500EURIBISIE00B6YX5C330,09 %
DIASPDR Dow Jones Industrial Average ETF TrustOsakkeet0,17 %CSINDUISHARES DOW JONES INDUS AVRGUSDLSEETFIE00B53L43500,33 %
DIASPDR Dow Jones Industrial Average ETF TrustOsakkeet0,17 %SXRUISHARES DOW JONES INDUS AVRGEURIBISIE00B53L43500,33 %
EEMiShares MSCI Emerging Markets ETFOsakkeet0,69 %IEMAISHARES MSCI EM ACCUSDLSEETFIE00B4L5YC180,68 %
EEMiShares MSCI Emerging Markets ETFOsakkeet0,69 %IEMAISHARES MSCI EM ACCEURAEBIE00B4L5YC180,68 %
EEMiShares MSCI Emerging Markets ETFOsakkeet0,69 %SEMAISHARES MSCI EM ACCGBPLSEETFIE00B4L5YC180,68 %
XLFFinancial Select Sector SPDR FundOsakkeet0,13 %SXLFSPDR S&P US FINANCIAL SELECTUSDLSEETFIE00BWBXM5000,15 %
XLFFinancial Select Sector SPDR FundOsakkeet0,13 %ZPDFSPDR S&P US FINANCIAL SELECTEURIBISIE00BWBXM5000,15 %
QQQInvesco QQQOsakkeet0,20 %EQQUINVESCO NASDAQ-100 DISTUSDLSEIE00320770120,30 %
QQQInvesco QQQOsakkeet0,20 %EQQQINVESCO NASDAQ-100 DISTEURBVMEIE00320770120,30 %
QQQInvesco QQQOsakkeet0,20 %EQQQINVESCO NASDAQ-100 DISTGBPLSEIE00320770120,30 %
GDXVanEck Vectors Gold Miners ETFOsakkeet0,53 %GDXVV GOLD MINERS UCITS ETFUSDLSEIE00BQQP9F840,53 %
GDXVanEck Vectors Gold Miners ETFOsakkeet0,53 %GDX1VV GOLD MINERS UCITS ETFEURBVMEIE00BQQP9F840,53 %
GDXVanEck Vectors Gold Miners ETFOsakkeet0,53 %GDGBVV GOLD MINERS UCITS ETFGBPLSEIE00BQQP9F840,53 %
EWZiShares MSCI Brazil ETFOsakkeet0,62 %IBZLISHARES MSCI BRAZILUSDEBSIE00B0M635160,74 %
EWZiShares MSCI Brazil ETFOsakkeet0,62 %IBZLISHARES MSCI BRAZILEURAEBIE00B0M635160,74 %
EWZiShares MSCI Brazil ETFOsakkeet0,62 %IBZLISHARES MSCI BRAZILGBPLSEETFIE00B0M635160,74 %
DJPiPath Bloomberg Commodity Index Total Return ETNRaaka-aineet0,70 %CMODINVESCO BLOOMBERG COMMODITY UCITS ETFUSDLSEIE00BD6FTQ800,19 %
DJPiPath Bloomberg Commodity Index Total Return ETNRaaka-aineet0,70 %CMODINVESCO BLOOMBERG COMMODITY UCITS ETFEURBVMEIE00BD6FTQ800,19 %
DJPiPath Bloomberg Commodity Index Total Return ETNRaaka-aineet0,70 %CMOPINVESCO BLOOMBERG COMMODITY UCITS ETFGBPLSEIE00BD6FTQ800,19 %
GLDSPDR Gold TrustRaaka-aineet0,40 %4GLDXetra-GoldEURIBISDE000A0S9GB00,30 %
USOUnited States Oil FundRaaka-aineet0,77 %WTIDBOOST WTI OIL ETCUSDLSEIE00BVFZGC040,50 %
FXIiShares China Large-Cap ETFOsakkeet0,74 %FXCISHARES CHINA LARGE CAPUSDLSEETFIE00B02KXK850,74 %
FXIiShares China Large-Cap ETFOsakkeet0,74 %FXCISHARES CHINA LARGE CAPEURAEBIE00B02KXK850,74 %
FXIiShares China Large-Cap ETFOsakkeet0,74 %FXCISHARES CHINA LARGE CAPGBPLSEETFIE00B02KXK850,74 %
IWMiShares Russell 2000 ETFOsakkeet0,19 %RTYSINVESCO RUSSELL 2000USDLSEIE00B60SX4020,45 %
IWMiShares Russell 2000 ETFOsakkeet0,19 %SC0KINVESCO RUSSELL 2000EURIBISIE00B60SX4020,45 %
SLViShares Silver TrustRaaka-aineet0,50 %ISLNISHARES PHYSICAL SILVER ETCUSDLSEIE00B4NCWG090,40 %
SLViShares Silver TrustRaaka-aineet0,50 %SSLNISHARES PHYSICAL SILVER ETCGBPLSEIE00B4NCWG090,40 %
XLUUtilities Select Sector SPDR FundOsakkeet0,13 %SXLUSPDR S&P US UTILITIES SELECTUSDLSEETFIE00BWBXMB690,15 %
XLUUtilities Select Sector SPDR FundOsakkeet0,13 %ZPDUSPDR S&P US UTILITIES SELECTEURIBISIE00BWBXMB690,15 %
XLEEnergy Select Sector SPDR FundOsakkeet0,13 %SXLESPDR S&P US ENERGY SELECTUSDLSEETFIE00BWBXM4920,15 %
XLEEnergy Select Sector SPDR FundOsakkeet0,13 %ZPDESPDR S&P US ENERGY SELECTEURIBISIE00BWBXM4920,15 %
XLPConsumer Staples Select Sector SPDR FundOsakkeet0,13 %SXLPSPDR S&P US CON STAP SELECTUSDLSEETFIE00BWBXM3850,15 %
XLPConsumer Staples Select Sector SPDR FundOsakkeet0,13 %ZPDSSPDR S&P US CON STAP SELECTEURIBISIE00BWBXM3850,15 %
XLKTechnology Select Sector SPDR FundOsakkeet0,13 %SXLKSPDR S&P US TECH SELECTUSDLSEETFIE00BWBXM9480,15 %
XLKTechnology Select Sector SPDR FundOsakkeet0,13 %ZPDTSPDR S&P US TECH SELECTEURIBISIE00BWBXM9480,15 %
VWOVanguard FTSE Emerging Markets ETFOsakkeet0,14 %VDEMVANGUARD FTSE EMERGING MARKETS UCITS ETFUSDLSEIE00B3VVMM840,25 %
VWOVanguard FTSE Emerging Markets ETFOsakkeet0,14 %VFEMVANGUARD FTSE EMERGING MARKETS UCITS ETFEURAEBIE00B3VVMM840,25 %
VWOVanguard FTSE Emerging Markets ETFOsakkeet0,14 %VFEMVANGUARD FTSE EMERGING MARKETS UCITS ETFGBPLSEIE00B3VVMM840,25 %
IEMGiShares Core MSCI Emerging Markets ETFOsakkeet0,14 %EIMUISHARES CORE EM IMI USD DISTUSDLSEIE00BD45KH830,18 %
HYGiShares iBoxx $ High Yield Corporate Bond ETFVelkakirjat0,49 %IHYAISHARES USD HY CORP USD ACCUSDLSEETFIE00BYXYYL560,50 %

Taulukko: Sam Laakso

Sijoita amerikkalaisiin ETF:iin LYNXillä

LYNX mahdollistaa sijoittamisen lähes kaikkiin maailman pörssilistattuihin yhtiöihin, ja MiFID 2:sesta huolimatta myös Euroopassa listattuihin amerikkalaisiin ETF:iin. LYNXin kautta sijoittajalla on pääsy yli 100 pörssiin 31 eri maassa. Tutustu tarkemmin:

ETF sijoittaminen

Onko sinulla kysymys tai aihe josta haluaisit lukea artikkelin? Otan mielelläni ehdotuksia ja kysymyksiä vastaan sähköpostiin v.niskanen@lynxbroker.fi

Veeti Niskanen

Veeti Niskanen

Veeti Niskanen toimii asiantuntijana LYNXillä. Hän kirjoittaa artikkeleita sijoitustuotteisiin ja markkinoihin liittyen.

More:
ETF

Related posts

LYNX: Luotettava, monipuolinen ja kansainvälinen
  • Pääsy yli 100 pörssiin 27 maassa
  • Ilmaiset kaupankäyntijärjestelmät
  • Erittäin alhaiset hinnat
  • Henkilökohtainen asiakaspalvelu
  • Ilmaiset puhelintoimeksiannot
vergelijk-brokers
Markkinoiden paras välittäjä 2016 & 2017
VergelijkBrokers.nl
Beleggers Belangen
Hollannin paras nettivälittäjä
2009 - 2013 & 2018
Paras nettivälittäjä Saksassa
Handelsblatt:n mukaan
Contact icon Soita
+358 (0)9-4245 1439
Contact icon Lähetä sähköpostia
info@lynxbroker.fi
Contact icon Keskustele
chatissa