Publicly Traded Partnerships (PTP)
Yhdysvaltain verolainsäädäntöön 1.1.2023 voimaan tulleiden muutosten seurauksena Publicly Traded Partnership (PTP) -yhtiöiden osuuksien myynnistä voidaan pidättää 10 prosentin lähdevero sijoittajilta, jotka eivät ole verovelvollisia Yhdysvalloissa. Lähdeveroa ei kuitenkaan sovelleta tilanteisiin, joissa PTP-yhtiö on julkaissut voimassa olevan Qualified Notice -ilmoituksen.
Tämän vuoksi PTP-osuuksilla käytävää kaupankäyntiä LYNXin kautta on rajoitettu. Rajoitusten tarkoituksena on suojata sijoittajia, jotka eivät välttämättä ole täysin tietoisia PTP-osuuksiin liittyvistä mahdollisista verotuksellisista ja hallinnollisista vaikutuksista.
Lähdeveron perii Yhdysvaltain veroviranomainen (Internal Revenue Service, IRS). Veroa sovelletaan tiettyihin sellaisten PTP-yhtiöiden osuuksien luovutuksiin tai lunastuksiin, joiden katsotaan harjoittavan liiketoimintaa Yhdysvalloissa.
Suosittelemme tutustumaan PTP-osuuksiin liittyviin veroseuraamuksiin huolellisesti ennen kaupankäynnin aloittamista. Tarvittaessa suosittelemme kääntymään veroasiantuntijan puoleen, sillä verokohtelu riippuu sijoittajan henkilökohtaisesta tilanteesta ja voi johtaa merkittäviin odottamattomiin kustannuksiin.
Lisätietoja on saatavilla IRS:n verkkosivuilla: Publicly Traded Partnerships | Internal Revenue Service
Määritelmä: Publicly Traded Partnership (PTP)
Publicly Traded Partnership (PTP) on kommandiittiyhtiömuotoinen yritys, jonka osuudet ovat kaupankäynnin kohteena säännellyillä arvopaperimarkkinoilla tai muilla markkinapaikoilla. PTP-osuuksilla käydään kauppaa julkisilla markkinoilla, mikä lisää niiden likviditeettiä verrattuna yksityisten kommandiittiyhtiöiden osuuksiin.
Tyypillisessä PTP-rakenteessa liiketoiminnasta vastaavat yksi tai useampi vastuunalainen yhtiömies, joka voi olla luonnollinen henkilö, yritys tai muu oikeushenkilö. Vastuunalaiset yhtiömiehet vastaavat yhtiön päivittäisestä toiminnasta ja päätöksenteosta. Äänettömät yhtiömiehet sijoittavat yhtiöön pääomaa, mutta eivät osallistu sen johtamiseen. He ovat kuitenkin oikeutettuja saamaan osuutensa yhtiön tuotoista.
Yhdysvaltain verolainsäädännön mukaan tiettyjen PTP-osuuksien myynnistä tai lunastuksesta voidaan 1.1.2023 alkaen pidättää 10 prosentin lähdevero, jos sijoittaja ei ole verovelvollinen Yhdysvalloissa. Lähdeveroa ei kuitenkaan pidätetä, jos PTP-yhtiö on julkaissut voimassa olevan Qualified Notice -ilmoituksen.
Qualified Notice on PTP-yhtiön julkaisema virallinen ilmoitus siitä, ettei yhtiön katsota harjoittavan liiketoimintaa Yhdysvalloissa kyseisen ajanjakson aikana. Tällöin PTP-osuuksien myyntiin ei sovelleta kyseistä lähdeveroa. Ilmoitus on voimassa enintään 92 päivää sen julkaisemisesta.
Jos PTP-yhtiö ei ole julkaissut voimassa olevaa Qualified Notice -ilmoitusta, lähdevero pidätetään lain edellyttämällä tavalla. Tämän vuoksi kaupankäyntiä PTP-osuuksilla voidaan rajoittaa LYNXin kautta, jotta Yhdysvaltojen ulkopuolella verovelvollisille asiakkaille ei aiheutuisi odottamattomia veroseuraamuksia.
PTP-osuuksiin sijoittamiseen voi liittyä merkittäviä vero- ja hallinnollisia seuraamuksia. Ennen sijoituspäätöksen tekemistä sijoittajan on tärkeää arvioida, soveltuvatko PTP-osuudet hänen henkilökohtaiseen tilanteeseensa ja verotukselliseen asemaansa.
HUOMIO:
Tämä sisältö on tarkoitettu ainoastaan yleiseksi tiedoksi, eikä sitä tule pitää oikeus-, vero- tai sijoitusneuvontana. Suosittelemme kääntymään veroasiantuntijan puoleen arvioidaksesi Yhdysvaltain lähdeverosäännösten vaikutuksia henkilökohtaiseen tilanteeseesi sekä selvittääksesi mahdolliset veronpalautus- tai hyvitysmahdollisuudet sovellettavien verosopimusten perusteella.
Yhdysvaltain lähdevero PTP-osuuksista
Yhdysvaltojen ulkopuolella verovelvollisilta sijoittajilta voidaan pidättää 10 % lähdevero PTP-osuuksien myynnin yhteydessä. Lähdeveroa ei kuitenkaan pidätetä, jos PTP-yhtiö on julkaissut voimassa olevan Qualified Notice -ilmoituksen, joka mahdollistaa poikkeuksen lähdeverosta.
Lähdevero pidätetään koko kauppahinnasta, ei pelkästään myyntivoitosta. Käytännössä tämä tarkoittaa, että 10 prosenttia pidätetään koko kauppasummasta riippumatta siitä, onko sijoittajalle syntynyt voittoa vai tappiota.
Esimerkki
Sijoittaja ostaa 200 PTP-osuuttahintaan 50 USD kappaleelta. Sijoituksen kokonaisarvo on 10 000 USD.
Myöhemmin sijoittaja myy kaikki 200 osuutta hintaan 51 USD kappaleelta, jolloin kauppahinta on yhteensä 10 200 USD. Ennen veroja sijoittajan voitto on 200 USD.
Jos PTP-yhtiö ei kuitenkaan ole julkaissut voimassa olevaa Qualified Notice -ilmoitusta, 10 prosentin lähdevero lasketaan koko 10 200 USD myyntituotosta, ei ainoastaan 200 USD voitosta. Tällöin lähdeveroa pidätetään 1 020 USD. Jos sijoittaja ei ole oikeutettu veronpalautukseen tai ei hae sitä onnistuneesti, kaupasta jää 820 USD nettotappio, vaikka kauppa oli ennen veroja voitollinen.
On tärkeää huomata, että PTP-osuuksiin perustuvat optiot ja muut johdannaiset eivät kuulu lähdeveron piiriin, edellyttäen, ettei niitä toteuteta fyysisellä toimituksella. Jos johdannainen kuitenkin toteutetaan siten, että sijoittaja vastaanottaa kohde-etuutena olevat PTP-osuudet ja myy ne myöhemmin, kyseiseen myyntiin sovelletaan tavanomaisia PTP-osuuksia koskevia lähdeverosäännäksiä.
Lähdevero pidätetään automaattisesti säilyttäjän tai välittäjän toimesta Yhdysvaltain verolainsäädännön mukaisesti. Verokohtelu voi vaihdella sijoittajan verotuksellisen asuinmaan sekä sovellettavien kaksinkertaisen verotuksen estämistä koskevien verosopimusten perusteella.
Lisätietoja sääntelystä on saatavilla IRS:n verkkosivuilla: Partnership Withholding | Internal Revenue Service
Kuinka PTP-osuuksien kaupankäynti aktivoidaan?
Kirjaudu sisään
- Siirry tilinhallintaan
- Syötä käyttäjätunnuksesi ja salasanasi
- Suorita kaksivaiheinen tunnistautuminen
Valitse ylävalikosta Welcome ja pudotusvalikosta Settings.
PTP Trading Opt In-Out
Selaa Settings-sivua hieman alaspäin ja valitse Trading-osiosta PTP Trading Opt In-Out.
Valitse seuraavalla sivulla “Yes, I request the ability to trade PTP securities and understand that I may be subject to 10% withholding on the gross proceeds amount from the sale of PTP securities under IRC Sec. 1446(f).”, jos haluat pyytää kaupankäyntilupaa PTP-osuuksille.
Vahvistaaksesi valintasi, allekirjoita lomake kirjoittamalla nimesi täsmälleen sivun vasemmassa reunassa näkyvän esimerkin mukaisesti.
Kun olet valmis, valitse Continue. Näyttöön tulee vahvistusilmoitus, jossa kerrotaan, että pyyntösi on lähetetty.
PTP-osuudet, joiden osalta on julkaistu Qualified Notice -ilmoitus
PTP-osuudet, joiden osalta on julkaistu voimassa oleva Qualified Notice -ilmoitus, löytyvät seuraavasta linkistä: PTP Securities with known Qualified Notice
PTP-osuudet, joiden osalta ei ole julkaistu Qualified Notice -ilmoitusta
PTP-osuudet, joiden osalta ei ole julkaistu Qualified Notice -ilmoitusta, löytyvät seuraavasta linkistä: PTP Securities without Qualified Notices
Usein kysyttyä
Kuinka nopeasti pyyntöni PTP-kaupankäynnin sallimiseksi käsitellään?
PTP-osuuksien kaupankäyntioikeutta koskevat pyynnöt käsitellään yleensä saman pankkipäivän aikana, edellyttäen että pyyntö on lähetetty ennen määräaikaa. Käsittelyaika voi kuitenkin vaihdella operatiivisista tai sääntelyyn liittyvistä syistä.
Mitä riskejä PTP-kaupankäyntiin liittyy?
PTP-osuuksilla käytävään kaupankäyntiin liittyy useita riskejä. Näitä ovat esimerkiksi voimakas markkinavolatiliteetti, altistuminen hyödykkeiden hintavaihteluille erityisesti energia-alan PTP-yhtiöiden tapauksessa sekä verolainsäädännön tai muun sääntelyn muutokset, jotka voivat vaikuttaa yhtiön liiketoimintaan tai sijoittajille maksettaviin voitonjakoihin.
PTP-rakenteesta riippuen sijoittajalle voi lisäksi aiheutua rajoitettuun likviditeettiin liittyviä haasteita sekä ylimääräisiä vero- ja raportointivelvoitteita.
Miksi PTP-kaupankäyntiin tarvitaan erillinen pyyntö?
Publicly Traded Partnership (PTP) -osuuksilla käytävään kaupankäyntiin voi liittyä merkittäviä Yhdysvaltain lähdeveroseuraamuksia sekä monimutkaisia vero- ja oikeudellisia velvoitteita. Varmistaakseen, että sijoittajat ymmärtävät nämä riskit, PTP-osuuksilla kaupankäynti LYNXin kautta on rajoitettua ja edellyttää erillistä pyyntöä.
Miksi PTP-kaupankäyntioikeuttani jälleen rajoitettu?
PTP-kaupankäyntioikeus poistetaan automaattisesti kolmen kuukauden välein. Tämä kuuluu tilinhallintaprosessiin ja voi liittyä sääntelyyn tai muihin operatiivisiin vaatimuksiin.
Voit palauttaa kaupankäyntioikeuden noudattamalla edellä kuvattuja ohjeita. Kaupankäynti voi jatkua vasta, kun olet vahvistanut suostumuksesi uudelleen.
Optiokaupankäynti PTP-arvopapereilla
Kuten aiemmin on todettu, PTP-osuuksiin liittyviin transaktioihin voidaan soveltaa 10 prosentin lähdeveroa. Lähdeveroa ei sovelleta ainoastaan tavanomaisiin osto- ja myyntitoimeksiantoihin, vaan myös optioiden toteuttamiseen, jos toteutuksen seurauksena ostetaan tai myydään PTP-osuuksia.
PTP-osuuksiin kohdistuvien optioiden kaupankäyntiin sovelletaan siten samoja lähdeverosääntöjä kuin tavanomaisiin PTP-osuuksilla tehtäviin transaktioihin.
Sijoittajien on tärkeää ottaa tämä mahdollinen veroseuraamus huomioon kaupankäyntistrategiaa suunnitellessaan, sillä se voi vaikuttaa merkittävästi sijoituksen nettotuottoon.
Vastuuvapauslauseke:
LYNX ei tarjoa vero- tai oikeudellista neuvontaa. Tällä sivulla olevat tiedot on laadittu ainoastaan tiedotustarkoituksiin, eikä niitä ole tarkoitettu vero- tai oikeudelliseksi neuvonnaksi, eikä niihin pidä luottaa. Näin ollen olet yksin ja henkilökohtaisesti vastuussa siitä, että arvioit oikein, ovatko tällä sivulla esitetyt tiedot sovellettavissa sinuun ja ovatko ne oikeita.
Vaikka LYNX pyrkii laatimaan ja ylläpitämään tätä sivua mahdollisimman virheettömästi, ja siksi kerää siihen käytettävät tiedot vain luotettavista lähteistä, LYNX ei voi taata annettujen tietojen tarkkuutta, täydellisyyttä ja ajantasaisuutta. LYNX viittaa näin ollen IRS:n virallisesti julkaisemiin ohjeisiin, ja suosittelee vahvasti vero- tai oikeudellisen neuvonantajan konsultointia ennen minkään liiketoimen aloittamista. Tällä sivulla esitetyistä tiedoista ei voi johtaa mitään oikeuksia.
Tämä sivu sisältää linkkejä ja/tai viittaa kolmansien osapuolten verkkosivustoihin. Nämä linkit on annettu ainoastaan mukavuuden vuoksi. Tällaiset kolmannen osapuolen verkkosivustot eivät ole LYNXin valvonnassa. LYNX ei siis ole missään tapauksessa vastuussa tällaisten kolmansien osapuolten verkkosivustojen tiedoista.
Tällä sivulla olevat tiedot eivät koske mitään yksittäistä LYNXin sivuliikettä. Sivuliikekohtaiset tiedot löytyvät sinua koskevan sivuliikkeen verkkosivuilta. Sivuliikekohtaiset tiedot voivat poiketa tällä sivulla esitetyistä tiedoista. Tällä sivulla olevia tietoja ei ole osoitettu henkilöille tai yhteisöille, jotka ovat sellaisilta lainkäyttöalueilta, joilla näiden tietojen jakelua on rajoitettu kyseisten henkilöiden tai yhteisöjen asuin- tai kotipaikan perusteella.